预定利率高于3%人身险产品“卡点”集中下架

“我们公司3.5%的保险产品将在31日晚上24时全部下架。”上海一家保险经纪公司保险营销员日前对上海证券报记者说，虽然新产品将陆续上架，但没有了以往的竞争力，销售压力肯定会增加。

之所以上述保险产品“卡点”集中下架，是因为此前各大保险公司均收到监管部门的窗口指导，被要求在7月底前下架预定利率高于3%的人身险产品。预定利率，是指人身险产品进行保险产品定价时所采用的利率，实质是保险公司承诺给客户的回报率。

保险产品预定利率下调后，相较其他金融产品的竞争力将会下降，负债端增长受到影响，因此，业内普遍关注负债端增长放缓是否会影响保险业复苏。有市场人士认为，预计保险业全年增长态势不会改变。此外，经济复苏预期和权益市场回暖带来的保险资产端改善或超预期。

24时集中下架

“监管要求7月底下架，大多数保险公司将下架时间卡在了24时。”上述保险经纪公司保险营销员说，其公司此前销售的英大人寿、复星保德信、长生人寿、天安人寿等多家保险公司的产品停售时间节点均定在7月31日24时。

记者从多家保险公司获悉，此前监管部门对保险公司进行窗口指导，要求在7月底前下架预定利率高于3%的人身险产品。而替换老产品的新产品还没有大规模上市，为了避免出现过长的销售空窗期，大部分保险公司都选择在7月31日这一时间点下架老产品。

“其实老产品全面下架早在保险公司预期之中，但是新产品从开发、备案到上架这中间要经历很长的流程。”一家大型寿险公司工作人员告诉记者，且高预定利率产品今年一直卖得很好，为保险公司贡献了大部分保费收入，部分保险公司也舍不得立刻将其下架。

8月将迎新产品上架潮

记者获悉，根据监管要求，今年8月起，人身险新产品预定利率将普遍下调。其中，普通型、分红型人身险产品的预定利率上限分别调整为3%、2.5%，万能险最低保证利率不能高于2%。

“8月新产品将会迎来上架潮，但不会一股脑儿集中上架，而是陆续上架。”上述保险经纪公司保险营销员说，8月份他们公司的工作主要以新产品培训为主。

该营销员给记者分享了一张其8月份的行程表，其中多家保险公司将举行增额终身寿险、年金险、健康险的新产品培训课。增额终身寿险、年金险、健康险等产品的长期收益或保费都会受到预定利率下调影响，都需要新产品替换。

中国太保寿险市场总监刘余庆此前表示，该公司预计有100多款产品会受到利率切换政策影响，其中有70款产品会做切换。大部分核心产品已经完成研发，将逐步上市替换原来的产品，平稳推进替换计划。

有业内人士认为，未来保险公司将聚焦健康保障、财富管理和养老传承等三大需求，基于客户的差异化需求陆续推出新产品。其中，分红险或成行业主流，已有许多保险公司报备了分红型产品，包括2%、2.5%等不同预定利率水平的产品。