长三角银行支持科技企业样本:政府、银行、企业联动

在国内经济转型和外部环境变化的背景下，中央政府对科技型初创企业的支持和鼓励态度非常明确，引导财政资金是其中至关重要的一部分。但是，对于有一定市场化程度的经济体，虽然政策引导起到了引导作用，但在现实层面的落地和推进还是要看很多因素。

初创科技企业的发展环境如何，各种扶持政策是否得到有效落实，融资过程中还面临哪些困难？

近日，总部设在上海的国家股份制银行上海浦东发展银行组织了一次对长三角地区部分高科技企业的调查。在与银行、企业、政府部门沟通的过程中，记者发现，企业的成长过程也面临着类似的困境。“我们这种初创科技公司成长过程中最大的两个问题，就是资金问题和人才问题。”宁波某科技型企业董事长陈智宽如是说。

各方反应的痛点也有一定的相通性。比如融资方面，银行虽然推出了种类繁多的贷款产品和组合方案，但也面临着专业障碍、知识产权评估和保全问题等。与此同时，长期深度培育技术和金融的银行也发现了更多的商业空间和商业模式。

长三角是中国市场经济最活跃的地区之一，该地区各市场主体对科技金融业务和模式的探索可能会有一些值得借鉴的经验。

痛点：太专业，不好评价

“初创企业在融资时基本上面临两个问题。第一，你有什么资产要抵押？第二创始人能否提供担保？在实践中，像我们这样的科技型企业在起步阶段基本上很难遇到，创始人往往因为有外派背景而无法为企业提供担保。”中康医疗的一名管理人员说。

企业总是特别感谢那些在“绿黄”阶段为企业提供雨水的组织。“我们最困难的阶段是A轮资金快用完了，B轮资金还没有整合。中间有一年多的时差。公司已经开始卖百万了，但是还需要投入人力和研发。两三百万。”陈智宽表示，正是在这个时候，浦发银行宁波分行向其提供了2000万元的信贷，解决了燃眉之急，随后B轮融资完成，企业发展逐渐步入正轨。

在现实中，由于成熟的业务和风险控制团队和流程，银行具有一定的能力对企业进行检查和评估，其对企业的贷款行为在一定程度上成为其他出资人的决策依据。但事实上，银行在评估科技型企业时，也非常依赖外部合作伙伴，如地方政府、科技局等相关单位。

苏州工业园区创新中心办公室主任何海涛表示，对比感非常明显。政府每次公布瞪羚企业名单，都会收到各大银行的大量咨询，上市企业瞬间成为银行追捧的对象。

浦发银行宁波分行相关负责人指出，高新技术企业贷款最大的问题是知识产权的评估和保全，主要是因为涉及的知识过于专业。目前，宁波市政府已经率先成立了知识产权登记中心，但从业务需求来看，需要更高层次的组织在更大范围内进行相关建设。

技术与金融的生态圈思维

长期以来，对小微企业和科技企业的金融支持方式一直存在不同的声音。从中国的金融结构来看，以银行信贷为代表的间接融资方式是主流。当中央政府鼓励甚至要求扶持小微科技企业时，银行承担了更大的使命。另一方面，这些企业在一定程度上不符合信贷业务中抵押担保模式和风险控制的要求。因此，人们一直认为，这种融资支持应该更多地依靠风险投资机构的股权融资支持。

现实中，金融机构和地方政府在为科技企业提供融资服务时，非常重视“合作”和“生态圈”的概念，如投贷联动、股债结合、配置投资结合等。

除了推出各类科技金融专属贷款产品外，浦发银行相关人士还向记者介绍了几种常见的科技服务型企业模式：以政府部门、投资机构、科技龙头企业为核心的生态圈；与保险公司合作，为业务风险提供保险服务；与当地融资担保公司合作。

这种“联合”的思想也在地方政府部门得到了应用。何海涛介绍，苏州工业园区正在探索以“配置与投资相结合”的形式支持重大创新项目落地，使科技团队仅凭借优秀的科技创新创业项目方案，就能在前期获得大规模科技研发的“第一桶金”，同时， 同意在项目获得市场定价时，通过转让原有股份或增资实现相应的支持，项目退出后的收益可用于支持其他科技创新项目。

此外，政府引导基金在支持科技项目的过程中也发挥了非常重要的作用。苏州工业园区较早设立了风险投资引导基金。共有35个子基金，规模近86亿元，投资148个园区项目，总投资21.04亿元。目前，园区正在研究设立园区科技投资基金，探索和完善新兴产业的财政投入和收入模式，拓展非税收入来源。该基金以有限合伙形式设立，一期规模15亿元。

全面竞争

从银行机构的角度来看，金融对科技企业的支持不仅是一件“正确”的事情，也符合银行自身的转型需求。目前，许多银行已经对这一业务领域给予了足够的重视，从银行特许经营团队的建设到独立风险控制模型的设计，再到效益评估中的补贴激励等。

当一个企业发展到一定程度，或者一个地区的科技企业数量开始形成时，就会吸引大量的银行机构。苏州工业园区是中国最活跃的中小企业工业园区之一。目前园区内各政府部门与22家银行业金融机构合作。

上海浦东发展银行是最早入驻的银行机构之一。该行苏州分行副行长李伟表示，近年来，银行之间的竞争日益激烈，大银行一直处于总行和分行层面园区设立了科技金融的专营机构网点。

一些银行在科技金融方面已经布局得十分全面。据介绍，在经营体系上，浦发银行设立了6家科技金融中心，6家科技金融重点分行；9家科技支行及38家科技特色支行。产品上也基本覆盖了科技企业的各类需求。截至2020年末，该行服务科技型企业超4万户，科技型企业贷款余额超2，400亿元，科创板上市企业中超过70%为该行服务的客户。